Dit bestand bevat een memorandum over de beoordeling door het U.S. Naval Photographic Interpretation Center van twee films die naar verluidt niet-geïdentificeerde objecten in de lucht tonen, opgenomen in Montana en Utah in respectievelijk 1950 en 1952. Het bestand documenteert het analytische proces van het Center, aannames die het betrouwbaarheidsniveau beperkten, voorlopige conclusies en aanbevelingen voor toekomstig onderzoek. Het Center beoordeelde in algemene zin dat de in de films afgebeelde objecten kenmerken vertoonden die niet overeenkwamen met die van natuurlijke verschijnselen of algemeen bekende lucht- en ruimtevaarttechnologieën. Het memorandum documenteert de aanbeveling van het Center voor een onderzoek met meer middelen om de voorlopige bevindingen te bevestigen, waarbij een gebrek aan financiering en personeel wordt genoemd. De bijbehorende grafieken vergelijken de lichtsterkte in de film met de ogenschijnlijke hoekgrootte van de verschijnselen, met gebruik van toenmalige wiskundige modellering en fotogrammetrische analysetechnieken.